ＦＸ重要基本用語

知っておきたい基本重要語

▼ 外貨準備高

国が保有している金や外貨の合計額で、借入金返済や輸入代金など外国へ支払うために資産をどのくらい所有しているかということ。

▼ 機関投資家

株式や債券市場、為替市場などで、個人や企業から預かった資金を運用する企業投資家のこと。生命保険、損害保険、証券会社、信託銀行、投資信託など。

▼ 基軸通貨

価値が安定しており、世界経済において比較的大きな影響力を持っている通貨、国際的な取引決済の場合にひんぱんに用いられる通貨のこと。米国ドルが一般的には基軸通貨とされています。

▼ ディーリング

為替市場で取引すること。自己勘定での取引を特定して呼ぶ際に、用いられる名称でもあります。

▼ ブローカー（Broker）

為替において、通貨を買いたい金融機関と、通貨を売りたい金融機関を仲介して取引を約定させることを業務としている仲介業者のことです。「ブローキング」とはその仲介業務のことをいいます。

▼ ファンドマネージャー

証券会社などで、投資信託の運用を主に管理する人のこと。

▼ キャピタルゲイン

外国為替での投資では、外貨を買いつけた際の為替レートと、外貨を売った際の為替レートによって利益が発生したり、損失が生まれたりします。キャピタルゲインとはこの為替差益のことで、逆にキャピタルロスとは為替差損を意味します。

▼ ボラティリティ

相場の変動率を表す数値のことです。パーセント（％）で表示されます。

▼ 対顧客相場

対顧客を相手に銀行が行う為替取引市場において、個人が銀行でドルやユーロを売ったり買ったりすることを一般的にいいます。

▼ ＴＴＳ（電信売り相場）

（Telegraphic Transfer Selling Rate）銀行が外貨を顧客に売る際のレート。顧客側から見た場合は、円を外貨に換えて預金する際のレートとなる。

▼ ＴＴＢ（電信買い相場）

（Telegraphic Transfer Buying Rate）銀行が外貨を顧客から買う際のレート。顧客側から見た場合は、預金している外貨を円に換えるレートとなる。

▼ デリバティブ

意味は「金融派生商品」。株式や債券、為替など既存の金蔵商品から派生して生まれた商品を総称してデリバティブといいます。先物取引やオプション取引、またスワップ取引などがあります。

▼ 実質金利と名目金利

「物価上昇率を名目金利から割り引いた金利」を実質金利といいます。また「物価上昇率などを加味しない表面上の金利」を名目金利といいます。

▼ スワップ金利

各通貨間の金利差のこと。スワップポイントとも言います。高い金利の通貨を買い、安い金利の通貨を売却している場合、その金利差分を受取ることができます。

▼ 為替予約

為替変動のリスクを低減させるために、輸入・輸出を行う企業などが行うもの。「為替の買い予約」とは輸入予約のことを指します。製品を米国から輸入する日本企業が、対価として払うドル資金を、支払い日にあわせてドルをその日付で買っておくことです。逆に「為替の売り予約」とは輸出予約のことを指します。製品を米国に輸出した日本企業が、対価として受け取るドル資金を、受け取る日にあわせてドルをその日付で売っておくことです。それぞれの戦略で、予約する割合は違ってきます。